Всего на сайте:
210 тыс. 306 статей

Главная | Финансы, Менеджмент

Понятие и анализ ликвидности баланса.  Просмотрен 61

Ликвидность баланса – возможность предприятия обратить активы в наличность и погасить свои платежные обязательства, а точнее это степень покрытия долговых обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную наличность соответствует сроку погашения платежных обязательств.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности с обязательствами по пассиву, который группируются в порядке возрастания сроков погашения.

Все активы предприятия в зависимости от степени от степени ликвидности, т е. скорости превращения в денежные средства можно условно разделить на следующие группы:

Активы :А1 - наиболее ликвидные активы (денежные средства + финансовые вложения).А2 -быстрореализуемые активы (дебиторская задолженность, товары отгруженные расчеты с учредителями)А3 -медленнореализуемые активы (запасы ., налоги по приобретенным активам).А4 -труднореализуемые активы (все долгосрочные активы).

Пассивы баланса (источники) по степени возрастания сроков погашения обязательств группируются следующим образом:

Пассивы: П1 - наиболее срочные обязательства (краткосрочная КЗ и задолженность перед учредителями).П2 -краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты и займы + прочие виды обязательств)

П3 -долгосрочные пассивы (долгосрочные кредиты займы)П4 - постоянные пассивы (раздел 3 Пассива баланса «Капитал и резервы» + строка 550 “Резервы предстоящих расходов”)

Баланс считается абсолютной ликвидным если выполняется следующая система неравенств –каждая из первых трех группа активов превышает или равна соответствующей группе пассивов. Четвертая группа активов меньше или равна четвертой группе пассивов, это обстоятельство имеет глубокий зкономический смысл: соблюдение минимальных условий финансовой устойчивости, т.е. наличие у предприятия собственных оборотных средств.

В случа невыполнения какого либо из неравенств свидетельствует о том, что ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной.

Сопоставление наиболее ликвидных средств и быстрореализуемых активов с наиболее срочными обязательствами и краткосрочными пассивами позволяет выяснить текущую ликвидность. Сравнение медленнореализуемых активов с долгосрочными пассивами отражает перспективную ликвидность. Текущая ликвидность свидетельствует о неплатежеспособности на ближайшем к рассматриваемому моменту промежутке времени. Перспективная платежеспособность это прогноз на основе сравнения будущих поступлений и платежей.

 

Предыдущая статья:Основные концепции финансового менеджмента. Следующая статья:Определение остатка денежных средств согласно модели Миллера-Орра.
page speed (0.0565 sec, direct)